中國(guó)證監(jiān)會(huì)新聞發(fā)言人鄧舸昨日表示，證監(jiān)會(huì)近日致函各省級(jí)人民政府，規(guī)范通過(guò)互聯(lián)網(wǎng)開(kāi)展股權(quán)融資活動(dòng)，同時(shí)布署對(duì)通過(guò)互聯(lián)網(wǎng)開(kāi)展股權(quán)融資中介活動(dòng)的機(jī)構(gòu)平臺(tái)（以下簡(jiǎn)稱(chēng)“股權(quán)融資平臺(tái)”）進(jìn)行專(zhuān)項(xiàng)檢查。

2015年7月18日，人民銀行等十部委發(fā)布《關(guān)于促進(jìn)互聯(lián)網(wǎng)金融健康發(fā)展的指導(dǎo)意見(jiàn)》，根據(jù)《指導(dǎo)意見(jiàn)》關(guān)于互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管責(zé)任分工，證監(jiān)會(huì)正在抓緊研究制定股權(quán)眾籌融資試點(diǎn)的監(jiān)管規(guī)則，積極推進(jìn)試點(diǎn)各項(xiàng)準(zhǔn)備工作。

鄧舸介紹，股權(quán)眾籌融資主要是指通過(guò)互聯(lián)網(wǎng)形式進(jìn)行公開(kāi)小額股權(quán)融資的活動(dòng)，具體而言，是指創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)者或小微企業(yè)通過(guò)股權(quán)眾籌融資中介機(jī)構(gòu)互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)（互聯(lián)網(wǎng)網(wǎng)站或其他類(lèi)似的電子媒介）公開(kāi)募集股本的活動(dòng)。由于其具有“公開(kāi)、小額、大眾”的特征，涉及社會(huì)公眾利益和國(guó)家金融安全，必須依法監(jiān)管。未經(jīng)國(guó)務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)批準(zhǔn)，任何單位和個(gè)人不得開(kāi)展股權(quán)眾籌融資活動(dòng)。

他表示，目前，一些市場(chǎng)機(jī)構(gòu)開(kāi)展的冠以“股權(quán)眾籌”名義的活動(dòng)，是通過(guò)互聯(lián)網(wǎng)形式進(jìn)行的非公開(kāi)股權(quán)融資或私募股權(quán)投資基金募集行為，不屬于《指導(dǎo)意見(jiàn)》規(guī)定的股權(quán)眾籌融資范圍。根據(jù)《公司法》、《證券法》等有關(guān)規(guī)定，未經(jīng)國(guó)務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)批準(zhǔn)，任何單位和個(gè)人都不得向不特定對(duì)象發(fā)行證券、向特定對(duì)象發(fā)行證券累計(jì)不得超過(guò)200人，非公開(kāi)發(fā)行證券不得采用廣告、公開(kāi)勸誘和變相公開(kāi)方式。中國(guó)證監(jiān)會(huì)正在研究制定通過(guò)互聯(lián)網(wǎng)進(jìn)行非公開(kāi)股權(quán)融資的監(jiān)管規(guī)定。根據(jù)《證券投資基金法》、《私募投資基金監(jiān)督管理暫行辦法》等有關(guān)規(guī)定，私募基金管理人不得向合格投資者之外的單位和個(gè)人募集資金，不得向不特定對(duì)象宣傳推介，合格投資者累計(jì)不得超過(guò)200人，合格投資者的標(biāo)準(zhǔn)應(yīng)符合《私募投資基金監(jiān)督管理暫行辦法》的規(guī)定。

鄧舸介紹，據(jù)了解，目前一些地方正在制定或已經(jīng)發(fā)布開(kāi)展互聯(lián)網(wǎng)股權(quán)眾籌試點(diǎn)的相關(guān)政策性文件，其中界定的“股權(quán)眾籌”與《指導(dǎo)意見(jiàn)》定義的“股權(quán)眾籌”不一致。將非公開(kāi)股權(quán)融資或私募股權(quán)投資基金募集行為稱(chēng)為“股權(quán)眾籌”，易引起市場(chǎng)和社會(huì)公眾對(duì)股權(quán)眾籌概念的混淆。為有序推進(jìn)股權(quán)眾籌融資試點(diǎn)工作，近日證監(jiān)會(huì)向各省級(jí)人民政府印發(fā)了《關(guān)于商請(qǐng)規(guī)范通過(guò)互聯(lián)網(wǎng)開(kāi)展股權(quán)融資活動(dòng)的函》，請(qǐng)各省級(jí)人民政府嚴(yán)格按照《指導(dǎo)意見(jiàn)》要求，嚴(yán)禁任何機(jī)構(gòu)和個(gè)人以“股權(quán)眾籌”名義從事非法發(fā)行股票的活動(dòng)。

同時(shí)，為規(guī)范通過(guò)互聯(lián)網(wǎng)開(kāi)展股權(quán)融資活動(dòng)，證監(jiān)會(huì)決定近期對(duì)股權(quán)融資平臺(tái)進(jìn)行專(zhuān)項(xiàng)檢查，檢查對(duì)象包括但不限于以“私募股權(quán)眾籌”、“股權(quán)眾籌”、“眾籌”名義開(kāi)展股權(quán)融資活動(dòng)的平臺(tái)。檢查目的是摸清股權(quán)融資平臺(tái)的底數(shù)，發(fā)現(xiàn)和糾正違法違規(guī)行為，排查潛在的風(fēng)險(xiǎn)隱患，引導(dǎo)股權(quán)融資平臺(tái)圍繞市場(chǎng)需求明確定位，切實(shí)發(fā)揮服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)的功能和作用。

鄧舸指出，此次專(zhuān)項(xiàng)檢查工作將嚴(yán)格落實(shí)《國(guó)務(wù)院辦公廳關(guān)于嚴(yán)厲打擊非法發(fā)行股票和非法經(jīng)營(yíng)證券業(yè)務(wù)有關(guān)問(wèn)題的通知》、《中國(guó)證券監(jiān)督管理委員會(huì)關(guān)于貫徹〈國(guó)務(wù)院辦公廳關(guān)于嚴(yán)厲打擊非法發(fā)行股票和非法經(jīng)營(yíng)證券業(yè)務(wù)有關(guān)問(wèn)題的通知〉有關(guān)事項(xiàng)的通知》等文件的要求。檢查發(fā)現(xiàn)股權(quán)融資平臺(tái)或融資者涉嫌非法發(fā)行股票或者非法經(jīng)營(yíng)證券業(yè)務(wù)的，按照打擊非法證券活動(dòng)工作機(jī)制，及時(shí)提請(qǐng)省級(jí)人民政府做好案件查處和處置善后工作。發(fā)現(xiàn)涉嫌犯罪的，應(yīng)當(dāng)及時(shí)移送公安機(jī)關(guān)，并依法追究刑事責(zé)任。未構(gòu)成犯罪的，應(yīng)當(dāng)責(zé)令其限期改正，并依法立案查處。

此外，針對(duì)近期滬深交易所將融券由原先的T+0改為T(mén)+1的情況，鄧舸表示，規(guī)則的修改，是為了進(jìn)一步加強(qiáng)融資融券業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)管理，維護(hù)市場(chǎng)交易秩序，完善融券業(yè)務(wù)交易規(guī)則，防止部分投資者利用融券業(yè)務(wù)變相進(jìn)行日內(nèi)回轉(zhuǎn)交易，加大股票價(jià)格異常波動(dòng)。